Копенгаген. Двух бедных мальчиков продают в цирк и тренируют вместе с двумя девочками. Их выступление имеет успех. Спустя годы, уже будучи взрослыми, они все еще вместе, но работу найти становится все труднее. Однажды после одного выступления графиня приглашает одного из парней к себе домой и соблазняет его. За ними следует одна из влюбленных в него девушек... Следует сказать что, в начале 20-го века был период черезвычайной популярности фильмов на цирковую тематику. И чтобы обязательно со страстями, с неразделенной любовью и трагизмом. И частенько с большими вставками реальных цирковых номеров.